Family Office Services | 家族資產管理服務

SMEBRO 家族資產管理服務顧問

家族辦公室是家族財富管理的最高形態。家族辦公室通常以私人理財公司的形式，針對超高凈值人士（UHNWI）持有的財富，根據其家族的具體需求和要求，制定專業的理財方案，使其獲益。

香港已經是亞洲主要的資產和財富管理中心之一，截至2021年底，香港的資產管理規模達4.6萬億美元 。家族辦公室將在香港財富管理行業的進一步發展中發揮日益重要的作用，官方目標是到2025年吸引200個家族辦公室入駐香港。

SMEBro協助客戶規劃家族事業和財富，並提供繼承解決方案。 

一、什麼是家族辦公室

與一般公司不同，家族辦公室（Family Office）的運營主軸是管理富裕家庭的財富，維持家族資產的長期發展，以利於家族傳承。美國家族辦公室協會將家族辦公室定義為「專門為極度富裕的家庭提供全方位財富管理和家族服務，使其資產的發展符合家族的期望，並能將家族資產順利進行跨代傳承和保值增值的機構」。簡單來說，當一個家族的資產達到一定程度（例如資產超過3000萬美元的超高資產淨值家族），就有需要建立家族辦公室，更有效率和條理地管理家族資產。

二、四大家族辦公室資產種類

在一般情況下，家族辦公室管理的資產包含四大類：

1.    金融資產
包括銀行存款、證券、保險、信貸、信託等資金，都會交由家族辦公室集中管理，並將資產以投資報酬率最高的方式分配。

2.    家族資產
除了管理不動產、藝術品、車輛、飛機、遊艇等物件之外，家族辦公室也會負責籌辦家族的各式慶典儀式，以及日常食衣住行的管理。

3.    人力資產
對於注重傳承的富裕家庭來說，培育下一代接班人是不可輕忽的重要事項。家族辦公室會系統性地規劃家族成員的教育和工作，以確保家族資產的延續。

4.    社會資產
許多超高資產淨值家族都會運營慈善機構或慈善資金，以提高家族的聲譽。家族辦公室會協助管理家族的慈善活動，並擴大家族的人脈網路。

三、家族辦公室的三種型態

由於各個家族的需求不同，目前業界已經發展出經營家族辦公室的不同型態。大致上，家族辦公室主要有以下三種型態：

1.    單一家族辦公室（Single Family Office）
單一家族辦公室較接近前段對於家族辦公室架構的描述，是一家私營的獨立公司，主要營運內容就是管理家族的資產。

2.    多家族辦公室（Multi-Family Office）
多家族辦公室同時管理不同家族的資產，大多數由投資或理財的專業公司運營。比起成立自有的單一家族辦公室，參與多家族辦公室的家族可以節省營運和管理成本，直接享有頂尖專業人才的服務。

3.    虛擬家族辦公室（Virtual Family Office）
針對資產規模較小，又希望得到專屬服務的家族，許多資產管理公司也推出虛擬家族辦公室的服務。由家族方面的幾名人員和資產管理公司對接，以外包的方式取得投資和理財的諮詢和管理服務。

 四、在香港設立家族辦公室的三大優勢

無論想用單一家族辦公室、多家族辦公室，還是虛擬家族辦公室的型態來運作家族辦公室，選擇辦公室的地點都十分重要。最適合經營家族辦公室的地點，無疑是資金流動順暢、金融市場蓬勃的城市或國家，而香港憑著以下三大優勢，成為目前許多香港和內地家族設立家族辦公室的首選：

1.    財富管理服務資源豐富
香港的財富管理公司和人才眾多，不管是自行成立家族辦公室，或是委託外部顧問管理家族資產，都能輕鬆在香港找到適合的頂尖人才。

2.    投資金融市場成熟
家族辦公室業務的很大一部分是投資，擁有廣泛的投資選擇便非常重要。香港能提供豐富的投資機會，資金流動也非常便捷，能讓家族以利潤最高的方式配置資產。

3.    允許保留權力的信託
香港在2013年修訂的《受託人條例》允許設立保留權力的信託，讓家族能在香港設立「無期限永續」的信託，比起在英屬維京群島等地設立有固定期限的離岸信託，更有利於家族資產的傳承。

建議有意設立家族辦公室的人士或家庭，可以先與有信譽的顧問公司聯繫，由專業人才協助規劃，找到最適合家族的資產管理方式。

五、SMEBro的服務範疇

• 家族財富管理與風險管理政策
• 家族治理
• 家族稅務與法律
• 事業成長與傳承
• 家族公益

六、家族企業傳承服務流程

傳承意識啟動

• 傳承議題的啟動及溝通

傳承策略擬定

• 家族價值與企業價值的連結
• 家族治理與公司治理機制的方案
• 接班人養成
• 所有權的安排

傳承策略執行

• 建立家族與事業間的有效溝通
• 確保傳承策略的落實
• 降低傳承可能遭受的障礙
• 傳承的內外部成本最小化

後續維護管理

• 家族會議資料保存
• 透過多向溝通，確認家族間針對相關議題均具備共識
• 確保資訊有效性及與各利害關係人充分溝通
• 定期複核相關事業法規的合適性
• 完善稅務、會計及法律服務，提供滿足客戶需求的資源